财经早报：北上资金3个月净流入超1500亿 下半年降准降息有空间

大盘参考

　　分析认为，大小指数持续分化，但市场情绪高涨，两市成交额破万亿，低估值的大金融板块全面爆发，券商板块掀涨停潮，带动沪指持续走高，整体看，资金加码低估值权重板块，市场高低位切换明显。操作上，把控节奏，控制仓位，对一些非常优质的个股逢低布局，包括一些硬核科技、大金融、地产等具备补涨品种要重视。

　　【要闻盘点】

　　中证报头版头条：四大先行指标亮了 A股新一轮牛市呼之欲出

　　7月2日，A股与港股携手上涨。分析人士表示，目前A股四个具有长期意义的牛市先行指标逐一显现：从2日盘面看，券商股成为领涨板块；沪深港通北向资金买卖总额创历史新高；A股成交放大，总成交额突破1万亿元；自6月以来，两融余额大增接近千亿元，活跃度明显提升。四大先行指标齐至，外资已提前布局。随着我国疫情防控、经济基本面等多项因素向好，新一轮牛市已呼之欲出。

　　点评：A股成为受益于“全球资产配置荒”的稀缺资产。从北向资金流向看，今年以来外资通过“北上”通道大幅净流入A股。国内基金产品发行火爆，远高于去年同期发行规模。

　　再次精准抄底A股？北上资金3个月净流入超1500亿元，多只股票被买爆

　　北向资金近期持续净流入，反映了市场对中国整体经济前景相对乐观，也是对中国优质资产市场价值的认可。从科技成长板块上半年大涨，到最近金融地产板块的启动，市场风格是否正发生转换？

　　点评：从全球配置角度而言，在全球主要经济体负债大幅上升过程中，中国整体负债比率跟发达国家比不算高，且中国的外债占名义GDP比重是最低的，“整体来说，我觉得中国汇率波动风险是可控的，从全球范围来说是比较好的避险资产。同时，跟全球主要国家相比，目前A股估值仍处于低位，因此出现外资持续流入A股的情况。

　　非农数据强劲 纳指创盘中与收盘历史新高

　　美股周四收高，纳指创收盘与盘中历史新高。投资者仍在关注疫情与经济数据，其中6月非农就业增幅创历史新高。美国近日疫情反弹，多州宣布暂停重启。

　　点评：6月非农的良好表现其实都在人们的预料之内，现在市场参与者担心的是，7月乃至之后的情况是否会再次恶化。出现这种担忧的原因在于，自6月多州宣布重启之后，美国各地新冠确诊感染人数急剧增加，当月全国新增病例超过80万例，多个疫情严重的南部州宣布暂停重启。

　　业绩预增王新五丰预计暴增25倍 5股上半年业绩预增超10倍 光刻机龙头业绩爆发

　　在二级市场上，业绩预增股早已有所表现。数据显示，今年以来有10股累计涨幅已翻倍，分别是大立科技、康华生物、达安基因、高德红外、雅克科技等。大立科技累计涨幅168.29%排在第一位，公司主营红外热像仪产品，昨日该股盘中创下历史高点29.55元后回落。

　　点评：近期以融资客为代表的杠杆资金持续加码A股，目前融资余额已创四年来新高，达到1.14万亿元。部分业绩预增股成为融资客追捧对象。

　　8家准精选层公司已明确发行价为何折价发行成了“标配”？

　　通过挂牌委审查的准精选层公司逐步确定了公开发行价格。截至7月2日，已有8家准精选层公司公布了公开发行价。记者发现，这些公司大部分经过询价而确定的公开发行价格，绝大多数都较申报精选层停牌前的股价打了7折。作为新三板定价之锚的精选层，缘何首批拟精选层企业公开发行，其价格都较原先二级市场的股价来了个“折价发行”呢？

　　点评：通过网下询价后产生的公开发行价基本上反映了投资者对公司一级市场上价格的认识，至于公开发行价是低于还是高于停牌价，都是正常的市场化定价行为。但首先要认识到创新层的二级市场价格和精选层一级市场价格及未来精选层二级市场价格是三个不同的概念，因为存在不同的层次预期。

　　“组合拳”待发力 下半年降准降息有空间

　　央行7月1日起下调再贷款、再贴现利率0.25个百分点，进一步降低银行负债成本和实体经济融资成本。业内人士表示，下半年降成本仍是经济金融工作重点之一。存款成本刚性使今年以来银行整体负债端综合成本仅小幅下行，降低负债成本要靠降准、降息、围堵高成本负债等“组合拳”综合发力。

　　点评：今年以来，银行总资产增速快速抬升，这是宽信用政策下的必然反应。资产收益快速下行，但负债成本，尤其是存款成本仍显刚性，资产负债两端价格的表现，导致息差在一季度快速收窄。

　　广州6月新房网签量为近18个月新高

　　6月广州新楼网签成交9448套，但环比大增44%。新房网签面积为101.1292万平方米，环比增加43%。尽管两项数据同比仍然下跌，但需要注意的是，6月广州新房成交量和成交面积是过去18个月内的最高值。

　　点评：相比新房市场的“突飞猛进”，广州二手房市场成交则连续三个月稳定在中高位。

　　【新股申购】

　　埃夫特、恒誉环保今日申购

　　今日可申购科创板新股埃夫特和恒誉环保，埃夫特申购代码787165，申购价格6.35元，单一账户申购上限2.45万股，申购数量500股整数倍。恒誉环保申购代码787309，申购价格24.79元，单一账户申购上限0.55万股，申购数量500股整数倍。

　　【行业机会】

　　停牌

　　无

　　复牌

　　无

　　公告摘要

　　[热点]

　　光大证券：不存在应披露而未披露的重大信息

　　光大证券（601788）7月2日晚间披露股价异动公告称，公司未发现对公司股票交易价格可能产生重大影响的需要澄清或回应的媒体报道、市场传闻及市场热点概念。经公司自查并书面问询公司控股股东，公司、控股股东均不存在影响公司股票交易异常波动的重大事项，均不存在其他应披露而未披露的重大信息。

　　乐视退：无法判断未来乐视网股东是否可以向贾跃亭提出补偿申请

　　乐视退（300104）7月2日晚间公告，公司尚未收到任何来自贾跃亭或贾跃亭债务处理小组的有关公司股东的赔偿计划或者安排；公司无法判断是否未来乐视网股东可以向贾跃亭提出补偿申请，亦无法判断索赔池预留信托资产对乐视网股东进行补偿的可行性。

　　宣亚国际再次收到关注函 要求说明字节跳动系公司是否属于公司重要供应商

　　9天6板宣亚国际再次收到深交所关注函，要求说明字节跳动系公司是否属于公司重要供应商，及其对公司经营业绩的实际影响。结合公司与字节跳动系公司的合作模式、业务订单签订情况说明公司与字节跳动系的合作是否稳定、可持续，请说明对公司的影响及提示相关风险。

　　蓝英装备收关注函 要求说明芯片业务对公司2020年经营业绩是否具有重大影响

　　蓝英装备近日公告称，公司2019年销售至芯片行业企业的营业收入为3706.85万元，占2019年度营业收入的比例为2.59%。深交所对其下发关注函，要求公司说明上述芯片行业企业是否包含光刻机制造企业，如是，请说明具体金额和占公司2019年度营业收入的比重，并结合公司产品应用领域，芯片行业业务的在手订单金额，预计收入确认时点等说明芯片行业业务对公司2020年经营业绩是否具有重大影响。

　　三连板凯撒旅业：将深化在免税领域多维度合作

　　凯撒旅业晚间披露股价异动公告称，2019 年以来，公司的多个免税店项目陆续落地，公司在免税布局领域、布局力度以及管理运营等方面逐步加强。与此同时，公司在海口设立了免税业务管理平台海南同盛世嘉免税集团有限公司，后为其引入多个长期战略投资者，促进免税投资业务的快速推进，加速海南免税业务的落地。未来，公司将与合作伙伴一同，抓住政策机遇，不断深化在免税领域的多维度合作，共同推进免税与旅游产业的多渠道融合。

　　*ST银鸽：公司股票终止上市

　　*ST银鸽（600069）7月2日晚间公告，公司收到上海证券交易所《关于河南银鸽实业投资股份有限公司股票终止上市的决定》，上海证券交易所决定终止公司股票上市。

　　*ST大化B：公司股票终止上市

　　*ST大化B7月2日晚间公告，公司收到上交所《关于大化集团大连化工股份有限公司股票终止上市的决定》，上交所决定终止公司股票上市。

　　成都银行：获成都工投资产举牌 拟继续增持

　　成都银行（601838）7月2日晚间公告，7月2日，成都工投资产增持公司0.0003%股权。本次权益变动后，成都工投资产持有公司5%股权。本次增持成都银行股份，是基于对行业投资机会的看好，以及对上市公司持续稳定发展的信心和股票价值的合理判断。同时，在未来12个月内有继续增持成都银行股份的计划，增持计划不谋求上市公司控制权。增持计划拟增持的数量为不低于1806.12万股，不高于2889.8万股。

　　三变科技：获股东莫纬樑举牌 持股比例达5.0065%

　　三变科技（002112）7月2日晚间公告，公司股东莫纬樑于6月30日通过集中竞价交易的方式增持公司股份104.94万股。截至目前，莫纬樑持公司股份1009.31万股，占公司总股本的5.0065%。莫纬樑在未来12个月内有根据股价择机增持公司股份的计划。

　　[业绩]

　　国泰集团：上半年净利润同比预增25%至50%

　　国泰集团（603977）7月2日晚间公告，公司预计2020年半年度实现净利润约为7776.54万元至9331.85万元，同比增长25%至50%。公司2019年完成并购重组后合并范围增加及营业收入增长。

　　天味食品：上半年净利预增83%-101%

　　天味食品（603317）7月2日晚间公告，预计2020年半年度实现净利润与上年同期相比，将增加8500万元到1.04亿元，同比增加82.85%到101.18%。业绩预增因主营业务收入增加及毛利率提高。

　　中国核电：上半年商运发电量684.41亿千瓦时 同比增长5.01%

　　中国核电（601985）7月2日晚间公告，2020年上半年公司累计商运发电量684.41亿千瓦时，同比增长5.01%；累计上网电量636.37亿千瓦时，同比增长4.83%。

　　万东医疗：上半年净利润同比预增126%到139%

　　万东医疗（600055）7月2日晚间公告，经初步预测，预计公司2020年半年度实现净利润在1亿元至1.06亿元之间，同比增长126%到139%。

　　康达新材：上半年净利预增50%-80%

　　康达新材（002669）7月2日晚间公告，预计2020年上半年的净利润为8799.90万元-1.05亿元，同比增长50%-80%。报告期内，公司按照年初的经营计划有序推进各项工作，优化产能布局和产品布局，营业收入稳定增长。

　　江铃汽车：6月份汽车销量同比增67%

　　江铃汽车（000550）7月2日晚间发布公告，公司6月份汽车总产量3.5万辆，同比增54.51%；销量3.9万辆，同比增66.71%；1-6月份，汽车总产量13.7万辆，同比增1.62%；总销量14.1万辆，同比增3.33%。

　　山大华特：上半年净利同比预增50%-55%

　　山大华特（000915）7月2日晚间披露业绩预告，公司上半年预计盈利1.33亿元–1.38亿元，同比增50%-55%，业绩增长主要系报告期内公司子公司山东达因海洋生物制药股份有限公司业绩增长所致。

　　华贸物流：上半年净利润同比预增40%到50%

　　华贸物流（603128）7月2日晚间公告，公司2020年半年度将实现净利润为2.59亿元到2.78亿元，同比增加40%到50%。

　　汇中股份：上半年净利润预计同比增30%-60%

　　汇中股份（300371）7月2日晚间披露业绩预告，公司上半年预计盈利3548万元–4367万元，同比增30%-60%，净利润同比上升主要系报告期内公司超声水表销售量增加所致。

　　广州港：6月份预计货物吞吐量同比增7.4%

　　广州港（601228）7月2日晚间公告，6月份公司预计完成集装箱吞吐量188.2万标准箱，同比增长9.7%；预计完成货物吞吐量4522.3万吨，同比增长7.4%。1-6月份，公司预计完成集装箱吞吐量989.2万标准箱，同比下降0.5%；预计完成货物吞吐量2.5亿吨，同比增长0.3%。

　　金地集团：上半年签约金额1016.3亿元 同比上升18.73%

　　金地集团（600383）7月2日晚间公告，6月公司实现签约面积173.9万平方米，同比上升61.17%；实现签约金额338.2亿元，同比上升61.66%。1-6月公司累计实现签约面积484.9万平方米，同比上升13.32%；累计实现签约金额1016.3亿元，同比上升18.73%。

　　金新农：6月份生猪销售额同比增加152%

　　金新农（002548）7月2日晚间公告，公司6月生猪销量合计4.07万头，销售收入合计1.2亿元，生猪销售均价47.34元/公斤（剔除仔猪、种猪及托管影响后商品猪均价为31.00元/公斤），生猪销量、销售收入和销售均价环比变动分别为-7.28%、1.16%、-6.62%，同比变动分别为19.80%、152.14%、189.65%。

　　[增减持]

　　中光防雷：大股东拟减持不超过6%公司股份

　　中光防雷（300414）7月2日晚间公告，大股东上海广信（直接持股比例12.87%）计划15个交易日后的6个月内，以集中竞价、大宗交易方式减持公司股份不超过1948.38万股（不超过公司股份总数的6.00%）。

　　沃特股份：股东及董监高拟合计减持不超11.54%股份

　　沃特股份（002886）7月2日晚间公告，公司股东银桥及公司董监高人员吴宪、银桥、何征、张亮、于虹、张尊昌、邓健岩、刘则安，计划合计减持不超过1372.10万股，占公司总股本的11.54%。

　　*ST中天：中国森田、森田投资、森宇化工拟增持5000万股至1亿股

　　*ST中天（600856）7月2日晚间公告，中国森田、森田投资、森宇化工拟12个月内增持公司股票不低于5000万股普通股股票，不超过1亿股普通股股票。

　　江化微：股东拟减持不超过3%公司股份

　　江化微（603078）7月2日晚间公告，股东杰华公司（持股比例8.26%）计划自7月24日至10月23日期间，以集中竞价和大宗交易方式减持不超过4259万股公司股份（占公司总股本比例的3%）。

　　世纪瑞尔：股东及一致行动人拟合计减持不超过4.1%公司股份

　　世纪瑞尔（300150）7月2日晚间公告，股东君丰银泰及一致行动人君丰创富、君丰华益以及张伟，朱陆虎，王峰等人（朱陆虎担任公司董事职务），计划自15个交易日之后的6个月内，通过集中竞价交易或大宗交易方式减持公司股份不超过2410万股（占公司总股本比例4.1%）。

　　恒邦股份：股东及一致行动人拟合计减持不超过3%公司股份

　　恒邦股份（002237）7月2日晚间公告，股东恒邦集团（持股比例8.63%）和一致行动人王信恩（持股比例5.14%）计划自15个交易日之后的6个月内，通过集中竞价交易或大宗交易方式减持公司股份不超过2731万股（占公司总股本比例3%）。

　　[合同中标]

　　威华股份：宁德时代拟向公司采购1万吨电池级碳酸锂和3000吨电池级氢氧化锂

　　威华股份（002240）7月2日晚间公告，公司今日与宁德时代签署了《2020年度长协合同》，宁德时代拟于2020年7月至2021年6月期间向公司采购1万吨电池级碳酸锂和3000吨电池级氢氧化锂。公司与宁德时代合作，有利于公司锂盐业务的拓展。本合同的顺利履行，将对公司2020-2021年的业绩产生积极影响。

　　中国铁建：下属公司中标31.47亿元工程总承包

　　中国铁建（601186）7月2日晚间公告，近日，公司下属中铁十二局集团有限公司中标淄博般阳置业有限公司建设项目工程总承包，中标价约31.47亿元，约占公司中国会计准则下2019年营业收入的0.38%。

　　永清环保：签订1.05亿元光伏发电项目集采合同

　　永清环保（300187）7月2日晚间公告，公司近日与晶森电气签订合同，公司为晶森光伏发电项目提供光伏支架采购、光伏电站技术服务以及光伏电站施工等服务，合同金额约为1.05亿元。该合同的签订有助于进一步推动公司光伏业务的拓展，增加了公司经营业绩，同时为公司提供了丰富的项目实践经验。

　　*ST长动：签署共建动漫电竞VR直播产业园战略合作协议

　　*ST长动（000835）7月2日晚间公告，公司与江西江豫文化发展有限公司于近期签署关于共建动漫电竞VR直播产业园战略合作协议，达成战略合作事项。双方同意在全国范围联合打造动漫电竞VR直播产业园，公司输出品牌及相关产业；江豫文化输出管理、运营等资源。

　　思源电气：预中标10.7亿元国家电网项目

　　思源电气（002028）7月2日晚间公告，公司及多家下属子公司预中标国家电网有限公司输变电项目2020年第三次变电设备（含电缆）招标采购（招标编号：0711-20OTL072）等多个项目，预中标总金额为（含增值税）10.7亿元，约占公司最近一期经审计营业总收入的14.86%，其合同的履行将对公司未来经营工作及经营业绩产生积极的影响。

　　[重大投资]

　　上汽集团：子公司拟收购神州租车不超过6.13亿股股份

　　上汽集团7月2日晚间公告，子公司上汽香港拟以每股3.10港币的价格收购神州优车及Amber Gem持有的神州租车不超过6.13亿股股份，投资金额不超过19.02亿港币。

　　[股权变动]

　　达安基因：公司实控人拟发生变更

　　达安基因（002030）7月2日晚间公告，6月30日，公司实际控制人中山大学与广州金控集团签订《国有产权无偿划转协议》，中山大学同意将其所持有的中大控股（含所属企业）100%股权无偿划转给广州金控集团。中大控股是中山大学全资子公司，是公司控股股东，持有股份比例16.63%。待相关程序完成后，公司实际控制人将由中山大学变更为广州市人民政府。

　　北京科锐：公司实控人拟变更为秦煤运销 股票复牌

　　北京科锐（002350）7月2日晚间公告，两山产投在2个工作日内无法完成所有相关国资审批程序，自愿放弃并中止收购北京科锐的实控权活动。公司实控人张新育与秦煤运销签署的股权转让框架协议生效，秦煤运销拟受让科锐北方1519.89万元出资（占科锐北方注册资本的75%），对应的转让对价为7.90亿元。在协议生效后，秦煤运销成为科锐北方的控股股东，成为上市公司的实际控制人。公司股票7月3日复牌。

　　[其他]

　　方盛制药：金古乐片获得Ⅱ、Ⅲ期临床试验总结报告

　　方盛制药（603998）7月2日晚间公告，公司研发的金古乐片取得了Ⅱ、Ⅲ期临床研究总结报告。基于药物的组成、作用、药效学的研究以及Ⅱ、Ⅲ期临床试验结果，金古乐片对于膝骨关节炎（筋脉瘀滞证）所致局部疼痛，关节僵硬，日常活动不利受限，局部肿胀，压痛等症状具有良好的改善作用；在试验过程中，试验药物不良反应发生率与安慰剂比较无明显差异，服用将安全，建议注册。

　　凯盛科技：柔性触控模组项目投产

　　凯盛科技（600552）7月2日晚间公告，公司控股子公司方兴光电年产3000万片柔性触控模组项目，在经过近一段时间的安装调试后，现已符合投产条件，于7月2日正式投产。

　　中国铝业：拟对三条氧化铝生产线实施弹性生产 涉及氧化铝产能约180万吨

　　中国铝业（601600）7月2日晚间公告，受市场环境影响，结合公司实际情况，本着效益优先的原则，中国铝业股份有限公司决定自公告之日起对中铝山西新材料有限公司、山西华兴铝业有限公司共三条氧化铝生产线实施弹性生产，涉及氧化铝产能约180万吨。